Le leasing remboursable, contrairement au leasing financier classique, n'implique pas trois parties (vendeur, bailleur et locataire), mais deux parties dans la transaction. Il s'agit d'un type de location dans lequel le vendeur de son objet et le locataire sont une seule personne. Il s'agit d'un outil efficace pour reconstituer le fonds de roulement ou refinancer les investissements en capital.
C'est plus rentable que de demander un prêt à une banque ou d'acquérir de nouveaux actifs avec vos propres fonds.
Quel est le mécanisme de telles opérations ? Comment fonctionne la cession-bail ? L'entreprise vend son propre bien à une société de crédit-bail et devient immédiatement locataire (le loue). C'est-à-dire que le client reçoit 100% de la valeur de la propriété, et en même temps il reste dans son usage ("restitué"). De cette façon, vous pouvez obtenir un fonds de roulement sans attirer d'autressources de financement.
Deux contrats sont signés en même temps (achat et vente et location). Une telle transaction ressemble à l'émission d'un prêt garanti, seuls ses coûts seront inférieurs aux intérêts payés à la banque. De plus, la cession-bail permet à l'entreprise de minimiser le coût du paiement des impôts, puisque les paiements de location sont entièrement attribués au coût de production.
Des économies d'impôts sont également possibles grâce à l'utilisation de l'amortissement accéléré, qui est autorisé dans ce cas. A la fin du contrat, le bien à une valeur résiduelle (égale à presque zéro) est transféré au bilan de cette entreprise. Par conséquent, en utilisant la location inversée, vous pouvez réduire l'impôt sur une telle propriété à un montant symbolique.
La propriété de l'organisation (entreprise) dans ce cas ne change pas réellement d'emplacement et peut toujours être utilisée dans le processus de production.
Cependant, il y a certaines nuances à la conclusion de tels accords. Ainsi, afin d'évaluer les risques, un locataire potentiel doit calculer les conséquences fiscales avant de conclure un accord afin que l'opération ne se révèle pas non rentable. Cela est particulièrement vrai s'il est nécessaire de louer des équipements, des machines ou des voitures, qui sont reflétés sur le bilan du bénéficiaire à un prix réduit, puisque les taxes seront calculées aux prix réels.
Les autorités fiscales surveillent très strictement les transactions de cession-bail (suspectant la possibilité de fraude avec les paiements), en accordant une attention particulièreattention aux entreprises qui ont des problèmes de documentation et de comptabilité fiscale. La cession-bail est utilisée pour améliorer le bilan en vendant des biens non pas à la valeur résiduelle, mais à la valeur de marché, qui la dépasse généralement de manière significative. Mais la loi sur le bail n'interdit pas au bailleur d'acheter un bien à son propriétaire. Par conséquent, le contrat de cession-bail est entièrement conforme aux exigences de la loi.
Cependant, il n'est pas recommandé de conclure de telles transactions pour les entreprises trop jeunes qui ne se sont pas encore renforcées économiquement. Le crédit-bail se justifie pendant les périodes de modernisation sérieuse d'entreprises stables qui manquent actuellement de fonds propres ou n'ont pas la possibilité (le temps) de rechercher des options de financement plus appropriées.
